रियल एस्टेट निवेशक अपनी जरूरतों के लिए बंधक बना सकते हैं
एक रियल एस्टेट निवेशक के रूप में आपके द्वारा चुने गए बंधक का प्रकार आपके जोखिम का स्तर निर्धारित करने और आपके निवेश के नकदी प्रवाह को निर्धारित करने में एक महत्वपूर्ण कारक है। आपका समग्र आरओआई, निवेश पर वापसी, कई कारकों पर निर्भर है, लेकिन ऋण का प्रकार शीर्ष के पास सही है।
निवेशक के परिप्रेक्ष्य से यहां छह लोकप्रिय प्रकार के बंधक हैं:
• निश्चित दर : "स्थिर एडी" बंधक।
कम जोखिम और अनुमानित। लेकिन, हमेशा सबसे कम दर नहीं। हालांकि, यदि आप वर्षों से किराए पर घर रखने का इरादा रखते हैं, तो यह ऋण प्रकार आपको पत्थर में स्वामित्व की इस प्रमुख लागत को सेट करने की अनुमति देता है। आपको अपने नकद प्रवाह को नुकसान पहुंचाने वाले दर परिवर्तनों के बारे में चिंता करने की ज़रूरत नहीं है। यदि दरों में गिरावट आती है तो इसे पुनर्वित्त भी किया जा सकता है, इसलिए आपके पास कुछ लचीलापन है। यदि दरें आपकी तुलना में अधिक हैं लेकिन आप अभी भी सभ्य नकदी प्रवाह प्राप्त कर सकते हैं, तो आप भविष्य की तारीख में पुनर्वित्त के लक्ष्य के साथ एक निश्चित दर ऋण ले सकते हैं।
• समायोज्य दर (एआरएम) : कम प्रारंभिक दरों की पेशकश कर सकते हैं, लेकिन निवेशक निवेश के जीवन पर ब्याज दर का जोखिम मानता है। इस प्रकार का ऋण सबसे अच्छा है यदि आप कम नियत होल्डिंग अवधि के लिए कम दर चाहते हैं, दर परिवर्तन से पहले समय की अवधि के तहत। यदि आप दरों को छोड़ने की अपेक्षा करते हैं तो आप इस प्रकार के ऋण भी ले सकते हैं। 5, 7 और 10 साल एआरएम ऋण उपलब्ध हैं, और इनमें से एक आपकी निवेश योजना में फिट हो सकता है और ऋण दरों को समायोजित करने से पहले संपत्ति बेचने की योजना बनाते समय नकदी प्रवाह में वृद्धि कर सकता है।
• केवल ब्याज : प्री-डिफ़ाइंड अवधि के लिए केवल ब्याज का भुगतान करके (कोई प्रिंसिपल) भुगतान करके अपना भुगतान कम करें। लेकिन अपनी दर के लिए तैयार होने के लिए तैयार रहें। यदि आप निश्चित रूप से थोड़े समय में किसी प्रकार के फ्लिप पुनर्विक्रय पर योजना बनाते हैं, तो आपको पैसे की आवश्यकता के लिए जेब से सबसे कम लागत हो सकती है। बिक्री बंद होने के माध्यम से बंद होने वाली खरीद से समय के लिए एक फिक्स और फ्लिप लेनदेन ऋण एक उदाहरण हो सकता है।
ऐसे निवेशक भी हैं जो निकट भविष्य में 1031 एक्सचेंज की योजना बनाते हैं, जो लागत को कम रखने के लिए ब्याज-केवल ऋण का उपयोग करते हैं और उनकी योजना निष्पादित होने तक नकदी प्रवाह का उपयोग करते हैं।
• शून्य नीचे : "गुरु" वित्त पोषण के लिए इस दृष्टिकोण का प्रचार करते हैं जिसके लिए कोई भुगतान नहीं करना आवश्यक है। इससे आपके निवेश पर वापसी की दर बढ़ सकती है, लेकिन जोखिमों से अवगत रहें। 2007 में शुरू होने वाले दुर्घटना के बाद इस प्रकार का ऋण लगभग गायब हो गया। कुछ रचनात्मक वित्तपोषण विकल्प बाजार में लौट रहे हैं क्योंकि यह 2015 के अंत में अपडेट किया जा रहा है, लेकिन शून्य डाउन को ढूंढना आसान नहीं होगा।
• गुब्बारा : एक गुब्बारा बंधक ऋण की अवधि से अधिक अवधि के दौरान amortized है। इसके परिणामस्वरूप मासिक भुगतान में कुछ बचत हो सकती है, लेकिन इस अवधि के अंत में पुनर्वित्त के लिए तैयार रहें। उदाहरण: आप घर खरीदने के लिए ऋण लेते हैं, और भुगतान 30 साल के अमूर्तकरण पर आधारित है, लेकिन ऋण केवल पांच साल के लिए है। आपको उस पांच साल के अंत में, गुब्बारा भुगतान के अंत में ऋण का भुगतान करना होगा। आप 30 साल के अमूर्तकरण के कारण ब्याज व्यय बचाते हैं।
• एक्सोटिक्स : यदि आपके पास बंधक प्रस्ताव है जो सच होने के लिए बहुत अच्छा लगता है - शायद यह है। इस प्रकार के उधार दुर्घटना के बाद गायब हो गए, इसलिए मैंने इसका उल्लेख केवल तभी किया जब आप कुछ रचनात्मक हो जाते हैं, यह असंभव प्रतीत होता है।
एक प्रकार का ऋण जो वास्तव में नहीं है कि "विदेशी" एक कंबल बंधक है जो पहले से ही उधारकर्ता द्वारा स्वामित्व वाले गुणों के समूह को कवर करता है। यदि वे वर्षों से आयोजित किए गए हैं, तो इक्विटी है जिसका उपयोग अन्य निवेशों को वित्त पोषित करने के लिए किया जा सकता है। इन संपत्तियों के एक समूह को अन्य संपत्ति खरीद के लिए धन के लिए सुरक्षा के रूप में प्रतिज्ञा की जा सकती है।
रियल एस्टेट निवेशकों के पास वित्त पोषण के विकल्प होते हैं, लेकिन वे अतीत की तुलना में कम भिन्न होते हैं। हालांकि, एक आक्रामक निवेशक अपने सौदों को विभिन्न तरीकों से वित्त पोषित कर सकता है और जो आरओआई चाहता है उसे प्राप्त कर सकता है। सावधानी से अपने विकल्पों का वजन। कभी-कभी ऋण प्रकार चयन में अंतर हो सकता है कि कोई सौदा किया जा सकता है या नहीं। लेकिन, अगर यह कॉल के करीब है, तो अपनी सावधानी बरतने के लिए सावधान रहें।