ये अनुपात किसी कंपनी के कुल ऋण भार की तुलना अपनी संपत्ति या इक्विटी से करते हैं, यह दर्शाता है कि कंपनी की कितनी कंपनी शेयरधारकों बनाम लेनदारों को नीचे दी गई है। यदि शेयरधारकों के पास अधिक संपत्ति है, तो कंपनी को कम लीवरेज कहा जाता है। यदि लेनदारों के पास अधिकांश संपत्तियां हैं, तो कंपनी को अत्यधिक लीवरेज कहा जाता है। जाहिर है, वित्तीय लाभांश अनुपात प्रबंधन और निवेशकों को यह समझने में मदद करता है कि कंपनी की पूंजी संरचना का जोखिम स्तर कैसा है।
चलो कुछ सबसे महत्वपूर्ण देखें।
ऋण अनुपात
ऋण अनुपात अपनी कुल परिसंपत्तियों के खिलाफ कंपनी की कुल देनदारियों को मापता है और प्रतिशत के रूप में व्यक्त किया जाता है। यह कंपनी की अपनी देनदारियों को अपनी संपत्तियों के साथ संतुष्ट करने की क्षमता का तात्पर्य है, या कंपनी को अपनी सभी देनदारियों का भुगतान करने के लिए कितनी संपत्तियां बेचनी होंगी। यह कंपनी के कुल ऋण बोझ को दिखाता है।
कुल अनुपात द्वारा कुल देनदारियों को विभाजित करके ऋण अनुपात की गणना की जाती है। इन दोनों संख्याओं को आसानी से बैलेंस शीट पर पाया जा सकता है।
निचला अनुपात, .5% या उससे कम, अनुकूल के रूप में देखा जाता है, जो स्थिरता और दीर्घायु का संकेत देता है। 1 का अनुपात का मतलब है कि कुल देनदारियां कुल संपत्ति के बराबर होती हैं। दूसरे शब्दों में, कंपनी को अपनी देनदारियों का भुगतान करने के लिए अपनी सभी संपत्तियों को बेचना होगा।
शेयरपूंजी अनुपात को ऋण
इक्विटी अनुपात में ऋण एक कंपनी के कुल ऋण की कुल इक्विटी की तुलना करता है, जो लेनदारों और निवेशकों से प्राप्त कंपनी वित्त पोषण का प्रतिशत दर्शाता है।
इक्विटी अनुपात के लिए एक उच्च ऋण इंगित करता है कि अधिक लेनदार वित्तपोषण (बैंक ऋण) निवेशक वित्त पोषण (शेयरधारकों) से उपयोग किया जाता है।
इक्विटी अनुपात में ऋण की कुल इक्विटी द्वारा कुल देनदारियों को विभाजित करके गणना की जाती है। इक्विटी अनुपात में ऋण को बैलेंस शीट अनुपात माना जाता है क्योंकि बैलेंस शीट पर सभी तत्वों की सूचना दी जाती है। 1 से इक्विटी अनुपात में ऋण का मतलब यह होगा कि निवेशकों और लेनदारों के पास व्यावसायिक संपत्तियों में समान हिस्सेदारी है। इक्विटी अनुपात में कम ऋण आमतौर पर एक अधिक वित्तीय रूप से स्थिर व्यापार का तात्पर्य है।
समान अनुपात
इक्विटी अनुपात कंपनी की कुल इक्विटी की कुल परिसंपत्तियों की तुलना करके मालिकों के निवेश द्वारा वित्त पोषित संपत्तियों की मात्रा को मापता है। दूसरे शब्दों में, सभी देनदारियों का भुगतान करने के बाद निवेशकों के पास कितनी शेष संपत्ति समाप्त हो जाएगी। इक्विटी अनुपात यह भी मापता है कि निवेशकों द्वारा कंपनी की निवेशकों की हिस्सेदारी कितनी अधिक वित्तपोषित की जाती है।
इक्विटी अनुपात की कुल परिसंपत्तियों द्वारा कुल इक्विटी को विभाजित करके गणना की जाती है। बैलेंस शीट पर रिपोर्ट की गई सभी संपत्तियों और इक्विटी इक्विटी अनुपात गणना में शामिल हैं। एक उच्च इक्विटी अनुपात अनुकूल के रूप में देखा जाता है क्योंकि इससे पता चलता है कि निवेशकों को विश्वास है और वे इस कंपनी को वापस लेने के इच्छुक हैं और कंपनी अधिक टिकाऊ और कम जोखिम भरा है।
ये वित्तीय लाभ अनुपात व्यापार के मालिक को यह निर्धारित करने की अनुमति देता है कि व्यवसाय अपने दीर्घकालिक ऋण दायित्वों को कितना अच्छी तरह से पूरा कर सकता है। ये अनुपात अलगाव में कुछ भी नहीं, या बहुत कम मूल्यवान हैं। आपको यह निर्धारित करने में सक्षम होने के लिए प्रवृत्ति और उद्योग विश्लेषण करने में सक्षम होना चाहिए कि आप अपनी ऋण स्थिति को कितनी अच्छी तरह प्रबंधित कर रहे हैं।